ビットコイン・アップトーバー・クリフハンガー：BTCは月をグリーンで閉じるのか？

10月は浮き沈みの激しい月でした ビットコイン 季節的に「アップトーバー」利益が約束されていたにもかかわらず、トレーダーと投資家はそうしなかった。

歴史的に10月は良い時期でした ビットコイン 保有者は、過去 12 年間のうち 10 年間でグリーン月を記録し、平均 20% 以上の利益を上げています。 Coinglassのデータによると、現時点でビットコインは同月の+1.14%と比較的わずかな値にとどまっている。

ビットコインは10月初旬に12万3,000ドルを超えて急騰したが、月半ばには10万7,000ドルまで急落し、13％の調整で数週間の上昇が数日で帳消しとなった。それ以来、強気相場はじりじりと戻り、現在の11万5000ドル付近の水準まで回復している。

現在115,542ドルで取引されているビットコインは、10月を通じて不安定な値動きにもかかわらず、なんとかこの重要な閾値を上回って維持している。現在トレーダーが直面している疑問は、アップトーバーがその名に恥じず、ビットコインが緑色の状態で終了するかどうかだ。

従来の市場はあらゆる気筒に火をつけており、火曜日にはS&P 500指数が6,900ポイントを超える新たな最高値を記録した。投資家らは、水曜日に連邦準備理事会が決定を発表する際に、4分の1ポイントの利下げの可能性を織り込んでおり、これにより金利は3.75％〜4.00％の範囲に引き下げられることになるが、これは仮想通貨のようなリスク資産にとっては通常強気の領域である。

来週のドナルド・トランプ大統領と習近平大統領の会談に先立ち、スコット・ベッセント財務長官が米中貿易摩擦を解決するための枠組みを示唆したことも上昇に油を注いだ。このハト派的な金融政策と地政学的リスクの緩和の組み合わせにより、仮想通貨市場が通常追跡するリスクオンセンチメントが推進されました。

おそらくビットコインの当面の見通しを最も物語っているのは、スポットビットコインETFが3日連続の流入を記録し、昨日の時点で1億4900万ドルを集めたことだ。

規制された商品を通じて機関投資家の資金がビットコインに流入する場合、それは通常、価格の安定を支える一種の需要である、より大規模なプレーヤーからの確信を示しています。

ビットコインの技術的内訳: ブルズが強さを築く

では、ビットコインは緑で月末を迎えるのでしょうか、それとも赤で終わるのでしょうか?

予測の時間枠が短いため、分析には 4 時間のローソク足設定を使用しました。

短期チャートは強気の構造を示しており、ビットコインが114,200ドルを下回るよりも、114,200ドルを超えて上昇を維持する可能性が高く、さらにその上昇を延長する可能性が高いことを示唆しています。少なくとも当面は、価格は調整を示したレジスタンスライン（下のチャートの赤い点線）を突破し、上昇チャネル（チャートの緑の点線）で反発したようです。

平均方向性指数 (ADX) は 32.14 であり、チャート上では「強い」とマークされています。この指標は、方向に関係なく、トレンドの強さを 0 から 100 のスケールで測定します。測定値が 25 を超えると確立されたトレンドが確認され、30 を超えると強力な勢いが示唆されます。 ADXが25を超えて上昇を続ける場合、通常、トレンドに脚があり、すぐに反転するのではなく持続する可能性が高いことを示しています。

相対強度指数 (RSI) の 69.05 は興味深いことを物語っています。 RSIは最近の利益の大きさと最近の損失を比較することで勢いを測定し、70を超える測定値は利益確定が頻繁に現れる買われ過ぎの状況を示します。ビットコインは69でそのゾーンに近づきつつあるが、完全には到達していない。そのため、次のビットコインが買われ過ぎの領域に達してアルゴリズム取引設定の調整を引き起こすまで、今後3日間は実行する余地がある。

指数移動平均 (EMA) は、短期、中期、長期にわたる資産の平均価格を取得することで、価格のサポートとレジスタンスがどこにあるかをトレーダーに伝えます。ビットコインの場合、50期間EMA（過去50回の4時間取引セッションの平均価格）は200期間EMAを下回り、4時間の時間枠で「ショート」シグナルが生成されます。

この構成は、発生すると「デスクロス」と呼ばれることもありますが、短期価格が平均して長期価格を下回っていることを意味するため、通常は弱気の市場構造を示しています。しかし、現在の価格動向は両方の移動平均を大きく上回って取引されており、EMA 50 はゴールデンクロスの可能性を示唆する上向きの動きとなっています（EMA 200 を超えると強気の設定になります）。

スクイーズモメンタムインジケーターは「ロング」シグナルとともに「強気インパルス」で点滅します。トレーダーのジョン・カーターによって開発されたこの指標は、爆発的な動きの前にボラティリティが圧縮される（バネが絞られるように）時期を特定します。スクイズが強気の勢いで「発動」すると、圧縮フェーズが終了し、方向性の動きが始まっていることを示します。 「強気インパルス」ステータスは、スクイズが発動しただけでなく、勢いが上向きに加速していることを意味します。トレーダーは通常、これを、特に ADX の上昇などの他の確認指標と組み合わせた場合、継続的な利益が得られる可能性の高い設定であると解釈します。

最後に、一目雲分析は、ビットコインが雲の上で取引されている（価格が前の取引セッションよりも強い）ことを示しており、将来の雲は強気であると予測されています。この日本のチャート手法に慣れていないトレーダーは、クラウドを動的なサポート/レジスタンス ゾーンと考えてください。価格が拡大する勢いで強気の雲の上で取引されている場合、それは通常、反転ではなくトレンドの継続を示しています。

最後に、ビットコインが現在の価格サポートを尊重する場合、たとえ最安値であっても、10月1日に登録された始値を622ドル上回ることになる。目標をわずか0.5％上回っているが、それでも0を超えている。

緑の可能性が高い

ビットコインは114,200ドルを超えて10月を終えることができるだろうか？技術的証拠はそれが可能であることを示唆しています。この傾向が続けば、このアップトーバーは胴体の短いドージになる可能性があります。価格は中間で激しく変動しますが、多かれ少なかれ、それが始まったところから始まります。言い換えれば、最終的には小さな利益になる可能性がありますが、それでもプラスになります。

BTCは現在そのレベルを1.2％上回って取引されており、複数の指標にわたって強い傾向の確認を示しているため、抵抗が最も少ない道は毎月の始値を下回る内訳ではなく、横ばいから高値に向かうようです。

当面のサポートゾーンは約 114,000 ドルから 114,500 ドルで、月次オープンおよび最近の統合エリアと一致しています。ビットコインが赤字で10月を終えるには、このサポートゾーンを突破し、月の残りの日数はそれを下回る必要があるが、現在のADXの数値、強気のモメンタム指標、そして下支えとなるマクロ背景を考慮すると、このシナリオはありそうにない。

現時点ではセンチメントもおおむね強気を維持しており、ミリアドのトレーダーらはDecrypt の親会社 Dastan が開発した予測市場では、ビットコインが 12 万ドルに向けて上昇を続け、その後 10 万ドルにまで下落する確率が 70% であると価格設定されています。これらのオッズは現在、トレーダーらがビットコインが10万ドルまで下落する確率を56％と予測していた6日前とはかなり異なっているように見える。

しかしトレーダーは、水曜日のFRBの政策発表がバイナリリスクイベントを表していることを常に認識しておく必要がある。市場は２５ベーシスポイント（ｂｐ）の利下げを織り込んでいるが、将来の金利経路に関するタカ派的な発言は短期的なボラティリティを引き起こす可能性がある。鍵となるのは、FRB関連の混乱の際にビットコインが11万4000ドルを超えるサポートを維持できるかどうかだ。

注目すべき主なレベル:

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